在中美貿(mào)易戰(zhàn)的影響下，華為已經(jīng)受到很大的沖擊，近期，華為任正非更是直言華為手機(jī)將會(huì)下降，尤其是在海外市場(chǎng)。在華為受到貿(mào)易戰(zhàn)影響的情況下，相關(guān)供應(yīng)商同樣受到波折，且從目前來看，貿(mào)易戰(zhàn)暫時(shí)還不知道最終結(jié)果，讓整個(gè)行業(yè)如履薄冰！
對(duì)于蘋果而言，早在2018年，特朗普就曾要蘋果把產(chǎn)能轉(zhuǎn)移至美國(guó)生產(chǎn)，但從整體的成本來看卻要高出不少。但又要避免關(guān)稅問題，在這種情況下，蘋果不少供應(yīng)商開始在越南等東南亞一帶布局。而在近來，更是有媒體報(bào)道稱，蘋果要求供應(yīng)商評(píng)估，將15%-30%產(chǎn)能轉(zhuǎn)移到東南亞一帶的成本。事實(shí)上，從近兩年開始，國(guó)內(nèi)蘋果一些供應(yīng)商就已經(jīng)開始在越南開始建立新的工廠！
蘋果要求供應(yīng)商評(píng)估
將15%-30%產(chǎn)能轉(zhuǎn)移至東南亞
《彭博社》引述日媒報(bào)導(dǎo)稱，為應(yīng)對(duì)貿(mào)易戰(zhàn)，蘋果擬對(duì)自家供應(yīng)鏈進(jìn)行根本性調(diào)整；據(jù)傳蘋果要求主要供應(yīng)商評(píng)估，將15%至30%產(chǎn)能從中國(guó)移往東南亞可能帶來的成本影響?！杜聿┥纭芬觥度战?jīng)亞洲評(píng)論》報(bào)導(dǎo)指出，多名消息來源認(rèn)為，就算美中化解貿(mào)易爭(zhēng)端，蘋果的供應(yīng)鏈調(diào)整，也不會(huì)走回頭路，因?yàn)樘O果已充分體會(huì)，過度依賴中國(guó)制造的風(fēng)險(xiǎn)。
知情人士透露，無論美國(guó)會(huì)不會(huì)另對(duì)3000億美元中國(guó)輸美商品加稅，蘋果都將朝生產(chǎn)分散的大方向前進(jìn)，讓自己更具靈活性。據(jù)悉，包括iPhone組裝廠鴻海、和碩、緯創(chuàng)，MacBook代工廠廣達(dá)、iPad代工廠仁寶、AirPods代工廠英業(yè)達(dá)、立訊，以及歌爾聲學(xué)，都被蘋果要求，針對(duì)把生產(chǎn)遷出中國(guó)一事，進(jìn)行評(píng)估。
一名蘋果零組件供應(yīng)商主管說，必須知道這些組裝大廠會(huì)將產(chǎn)能遷往何處，才能啟動(dòng)自家計(jì)劃。消息來源稱，蘋果可能將其產(chǎn)品生產(chǎn)，分散至墨西哥、印度、越南、印尼，以及馬來西亞等地；其中，就智能手機(jī)生產(chǎn)而言，印度與越南是首選。
而在此之前，富士康的高管就表示，如果蘋果公司需要，那么富士康會(huì)追隨蘋果公司在國(guó)外建廠；目前蘋果公司已經(jīng)在印度與富士康合作建廠，不少老款的iPhone都是由印度的富士康工廠生產(chǎn)。手機(jī)報(bào)在線聯(lián)系國(guó)內(nèi)A股某蘋果供應(yīng)商，據(jù)對(duì)方表示，該公司年初就計(jì)劃在印度、越南、泰國(guó)等東南亞一帶布局！
事實(shí)上，從蘋果在國(guó)內(nèi)的供應(yīng)商來看，目前已經(jīng)有不少在東南亞有工廠，如蘋果升學(xué)供應(yīng)商瑞聲科技在越南有工廠，而在2018年下半年，有消息報(bào)道稱，蘋果另一家聲學(xué)供應(yīng)商歌爾股份也計(jì)劃把為蘋果AirPods代工廠遷移至越南。
早在2018年9月，針對(duì)蘋果關(guān)于征收中國(guó)關(guān)稅會(huì)導(dǎo)致蘋果產(chǎn)品漲價(jià)的問題，特朗普也在推特上給出了自己的答案，特朗普稱，因?yàn)槲覀兛赡軙?huì)對(duì)中國(guó)征收高額關(guān)稅，蘋果的價(jià)格可能會(huì)上漲。但有一個(gè)簡(jiǎn)單可行的解決方案，蘋果可以實(shí)現(xiàn)零關(guān)稅，而且實(shí)際上這是一種稅收激勵(lì)。那就是蘋果現(xiàn)在開始在美國(guó)建造新工廠，蘋果的產(chǎn)品在美國(guó)生產(chǎn)，而不是在中國(guó)。
對(duì)于蘋果該傳聞，中國(guó)臺(tái)灣工研院產(chǎn)業(yè)科技國(guó)際策略發(fā)展所研究總監(jiān)楊瑞臨20日指出，臺(tái)廠供應(yīng)鏈主要服務(wù)全球品牌企業(yè)客戶，這些客戶在面對(duì)美中貿(mào)易戰(zhàn)甚至長(zhǎng)期的科技冷戰(zhàn)下，都有各種因應(yīng)，包括科技研發(fā)、調(diào)整供應(yīng)鏈生態(tài)系等，如今如果蘋果公司打算移轉(zhuǎn)生產(chǎn)基地，臺(tái)廠機(jī)動(dòng)性高，相信應(yīng)可配合，只是整個(gè)供應(yīng)鏈在移轉(zhuǎn)過程中，將衍生額外成本。
此外，戴爾、惠普、微軟和英特爾等科技大廠在19日表示，反對(duì)美國(guó)川普所提出的將筆記型電腦和平板電腦納入將征收關(guān)稅的中國(guó)商品當(dāng)中。這4家企業(yè)在網(wǎng)路上發(fā)布的一份聯(lián)合聲明表示，美政府對(duì)這些商品征收關(guān)稅的舉措將損害到消費(fèi)者和整體產(chǎn)業(yè)，并且也不會(huì)解決美國(guó)貿(mào)易代表處所希望的能改變中國(guó)貿(mào)易行為的問題。
在聲明當(dāng)中援引美國(guó)消費(fèi)者技術(shù)協(xié)會(huì)(Consumer Technology Association)近期的一項(xiàng)研究報(bào)告指出，如果美政府實(shí)行關(guān)稅，將使筆記型電腦和平板電腦的在美國(guó)的售價(jià)至少提高19%，筆記型電腦的平均零售價(jià)格將提高120美元，恐影響到市場(chǎng)消費(fèi)意愿。
“這種規(guī)模的價(jià)格上漲，可能使筆記型電腦完全無法滿足我們注重成本的消費(fèi)者的需求。”聲明中也指出，價(jià)格上漲可能將在高峰連假期間和返校季節(jié)期間發(fā)生，都將大幅影響銷售。此外，微軟、任天堂和索尼則在另一份聲明中表示，如果美國(guó)政府對(duì)電玩游戲機(jī)施加關(guān)稅，將可能會(huì)扼殺創(chuàng)新、損害消費(fèi)者、并使數(shù)以千計(jì)個(gè)工作崗位面臨風(fēng)險(xiǎn)。
蘋果A股前三大供應(yīng)商
鵬鼎控股、立訊精密、藍(lán)思科技
從蘋果國(guó)內(nèi)A股供應(yīng)商來看，目前數(shù)量不在少數(shù)。眾所周知，蘋果供應(yīng)商有一個(gè)很大的特色在于，那就是蘋果訂單在供應(yīng)商營(yíng)收中的占比非常之大，營(yíng)收占比超過50%純屬正常，諸如鵬鼎控股、立訊精密、藍(lán)思科技、瑞聲科技、歌爾股份等。尤其是近些沖刺科創(chuàng)板的蘋果概念股，諸如博眾功精工、天準(zhǔn)科技、華興源創(chuàng)這類，可以說都是依靠蘋果發(fā)展起來的，蘋果訂單在這些公司的營(yíng)收占比都很大，換而言之，即上述企業(yè)單一客戶的依賴性太強(qiáng)！
鵬鼎控股可以說是蘋果在A股最大的供應(yīng)商，作為全球PCB板龍頭企業(yè)，鵬鼎控股智能手機(jī)通訊用板以及平板/電腦等消費(fèi)類電子用板最大的客戶都是蘋果。從其2018年前五大客戶來看，總計(jì)營(yíng)收達(dá)到了215億元，占公司總營(yíng)收為83.18%，其中第一大客戶營(yíng)收占比為70.28%，營(yíng)收為181億元，而該客戶無疑是蘋果，此外，第二大客戶則是鴻海集團(tuán)及其子公司，鵬鼎控股在公告中名言涉及關(guān)聯(lián)交易！
回過頭來，再看看兩年前蘋果給鵬鼎控股的銷售額，2015年-2017年，蘋果均為鵬鼎控股第一大客戶，在這期間內(nèi)，蘋果訂單營(yíng)收占比分別為53.91%、61.32%、63.30%，營(yíng)收分別為92億元、105億元、151億元，而在2018年，蘋果訂單營(yíng)收占比提高了7個(gè)百分點(diǎn)。
立訊精密作為蘋果最大的連接器供應(yīng)商，從其2018年業(yè)務(wù)市場(chǎng)來看，其中消費(fèi)類電子市場(chǎng)營(yíng)收達(dá)到了268.06億元，同比增長(zhǎng)74.77%，而在2017年，消費(fèi)類電子市場(chǎng)的營(yíng)收占比盡管也高達(dá)66.54%，但其營(yíng)收卻只有151.88億元，這也就是說，在2018年，其在消費(fèi)類電子市場(chǎng)的營(yíng)收增加了117億元！
從其前五大客戶來看，前五大客戶營(yíng)收占比為69.43%，其第一大客戶營(yíng)收占比為44.85%，營(yíng)收為160.79億元，毋庸置疑，該客戶為蘋果！次臥，其消費(fèi)類電子市場(chǎng)的總營(yíng)收為268億元，加上電腦互聯(lián)產(chǎn)品及精密組件的營(yíng)收37.32億，兩者的營(yíng)收總計(jì)占比為85%以上，營(yíng)收為305億元，其中蘋果訂單營(yíng)收為160.79億元的話，這也就是說，其客戶蘋果的訂單在其這兩部分的營(yíng)收中占比已經(jīng)超過了一半！
對(duì)比立訊精密2017年前五大客戶，當(dāng)時(shí)第一大客戶營(yíng)收占比為36.58%，而銷售額則只有83.49億元，這也就是說，2018年蘋果給立訊精密的訂單總營(yíng)收實(shí)現(xiàn)了翻倍。由此可見，蘋果對(duì)立訊精密的拉動(dòng)力！
藍(lán)思科技作為蘋果A股最大的玻璃蓋板供應(yīng)商，其2018年的營(yíng)收為277億元，而第一大客戶的營(yíng)收占比為46.97%，銷售額為130億元！
再來看看最近科創(chuàng)板上的蘋果供應(yīng)商，招股書顯示，天準(zhǔn)科技以機(jī)器視覺為核心技術(shù)，產(chǎn)品為工業(yè)視覺裝備。本次上市，天準(zhǔn)科技擬募資10億元，主要用于機(jī)器視覺與智能制造裝備建設(shè)、研發(fā)基地建設(shè)、補(bǔ)充流動(dòng)資金等。
根據(jù)天準(zhǔn)科技招股書，2016年-2018年，公司來源于蘋果公司的直接收入占比分別為8.02%、29.46%和28.51%，主要客戶（包括經(jīng)銷模式最終客戶）中來源于蘋果公司及其供應(yīng)商的收入合計(jì)占比分別為49.98%、67.99%及76.09%。主要核心零部件向基恩士、FluxData等國(guó)外廠商采購。可以很明顯的看出，天準(zhǔn)科技之所以能夠快速發(fā)展起來，業(yè)績(jī)可以說幾乎完全是依靠蘋果！
與天準(zhǔn)科技一樣，博眾精工同樣如此，據(jù)了解，博眾精工主要從事自動(dòng)化設(shè)備、自動(dòng)化柔性生產(chǎn)線、自動(dòng)化關(guān)鍵零部件以及工裝夾（治）具等產(chǎn)品的研發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)、銷售及技術(shù)服務(wù)，同時(shí)，公司亦可為客戶提供數(shù)字化工廠的整體解決方案，業(yè)務(wù)涵蓋消費(fèi)電子、汽車、新能源等行業(yè)領(lǐng)域。
報(bào)告期內(nèi)，公司產(chǎn)品應(yīng)用于消費(fèi)電子行業(yè)的銷售收入分別為149,374.99萬元、185,806.92萬元和214829.44萬元，占同期主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例分別為96.44%、93.38%和85.44%，是公司收入的主要部分。可以看出，
2016-2018年，該公司前五大客戶銷售收入占當(dāng)期營(yíng)業(yè)收入的比例分別為81.44%、83.72%和74.35%，其中，蘋果公司銷售收入占比分別為59.09%、64.45%和47.21%，客戶集中度較高。在其2017年，博眾精工前五大客戶分別為蘋果及蘋果供應(yīng)商富士康、和碩、緯創(chuàng)、廣大，合計(jì)占比達(dá)到了83.72%，2018年前五大客戶中有四個(gè)為蘋果及蘋果供應(yīng)商富士康、和碩及立訊精密，合計(jì)占比達(dá)到了65.9%。
同時(shí)還有華興源創(chuàng)，該公司主要從事平板顯示及集成電路的檢測(cè)設(shè)備研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。公司最早成立于2005年，迄今已經(jīng)14年。公司核心產(chǎn)品分為檢測(cè)設(shè)備、檢測(cè)治具，主要應(yīng)用于LCD與OLED平板顯示、集成電路、汽車電子等行業(yè)。2018年檢測(cè)設(shè)備收入占比為53.21%，檢測(cè)治具收入占比為38.61%。
具體而言，檢測(cè)設(shè)備中又分為平板顯示檢測(cè)設(shè)備、集成電路測(cè)試設(shè)備、汽車電子檢測(cè)設(shè)備等，平板檢測(cè)在檢測(cè)設(shè)備業(yè)務(wù)收入中占比97%。檢測(cè)治具主要為基板、載具等易耗品。檢測(cè)治具為檢測(cè)設(shè)備不可或缺的核心組成部分。
華興源創(chuàng)對(duì)蘋果的依賴度其實(shí)非常高。2016至2018年，公司最終用于蘋果公司的產(chǎn)品，銷售收入占總收入的比例分別為75.13%、91.94%和66.52%，蘋果公司經(jīng)營(yíng)情況對(duì)公司影響較大。
對(duì)于蘋果而言，如果最終真的把國(guó)內(nèi)供應(yīng)商15%-30%產(chǎn)能轉(zhuǎn)移至東南亞一帶的話，勢(shì)必會(huì)造成很嚴(yán)重的影響，不僅僅是蘋果供應(yīng)商自身的影響，尤其是這些供應(yīng)商的上游供應(yīng)商，如果也跟著轉(zhuǎn)移的話，將產(chǎn)生很嚴(yán)重的連鎖效應(yīng)！
01月07日 18:14
