受疫情在全球范圍擴(kuò)散，基于最保險(xiǎn)的防疫措施是停工隔離，因此全球的面板產(chǎn)業(yè)再次出現(xiàn)了不確定因素。
雖然目前京東方和TCL科技的電視面板產(chǎn)能已經(jīng)在全球總分額的一半左右，但是如果不算疫情的影響的話，有三成左右的電視面板產(chǎn)能在韓國，二成左右的電視面板產(chǎn)能在臺灣和日本。
這次疫情臺灣最先與中國國內(nèi)同步，采取相對保守的地域性隔離措施，所以在面板產(chǎn)能端的影響并不太大，而日本的主要電視面板產(chǎn)能為夏普的，被郭臺銘先生收購后，也基本上會按臺灣電子產(chǎn)業(yè)界的步調(diào)走，受影響也較小，同時(shí)夏普在積極備戰(zhàn)運(yùn)動會高清電視行情。
而韓國本土的LCD電視面板產(chǎn)能，都是基本上計(jì)劃退出的產(chǎn)能，最后可能只剩下三星的商顯面板產(chǎn)能還會在其本土生產(chǎn)，所以疫情可能會加速韓國廠商的LCD電視面板產(chǎn)能退出。
實(shí)際上這次中國國內(nèi)的疫情對中國國內(nèi)的電視面板產(chǎn)線幾乎沒有什么影響，從全球來看情況也類似，除了歲修產(chǎn)線外，基本上都是按正常的排單節(jié)奏在組織生產(chǎn)。
目前影響電視面板行情的，主要是模組加工階段和終端市場銷售端。
由于中國國內(nèi)的電視整機(jī)市場占了全球約四分之一的份額，所以一季度保守估計(jì)要少銷售700~900萬臺電視。
但現(xiàn)在中國國內(nèi)的疫情基本得到控制，三類地區(qū)基本上解除了強(qiáng)制性隔離，只是在實(shí)行一些例行的檢控預(yù)防作業(yè)；二類地區(qū)也采取了申報(bào)制人員流動，也等于解除了強(qiáng)制性隔離措施。
電視仍然是很多家庭的娛樂休閑中心，并且這個趁勢三、五年內(nèi)也不會改變。如果5G建設(shè)加快的話，電視作為高清視頻的載體，只會促進(jìn)其消費(fèi)熱度。
所以市場預(yù)計(jì)一季度的電視銷售消退，會在五一黃金周重新補(bǔ)回來，對于全年的電視銷售影響并不太大。
既然市場終端的影響和市場前端的面板影響，只是一些庫存調(diào)整波動，那么行業(yè)的關(guān)注點(diǎn)更多的是落在了后段模組組裝制造上。
其中韓國的LCD模組產(chǎn)能由于接近疫情中心，所以受到的影響較大，受到疫情與交通運(yùn)輸隔離的影響，未來二季度韓國廠商三星和LG基本上可能要靠中國國內(nèi)的模組產(chǎn)能支撐。而且三星蘇州的模組配套產(chǎn)能受上游PCB供應(yīng)商處在中國國內(nèi)的疫情中心，所以受影響較大。LGD廣州的模組配套產(chǎn)能，則受益于全產(chǎn)業(yè)鏈都基本上沒有受到大的疫情影響，基本上也可以得到保障。
臺灣的LCD電視面板模組產(chǎn)能，有一部分集中在了江蘇境內(nèi)，這部分產(chǎn)能受上游PCB供應(yīng)商處在中國國內(nèi)的疫情中心的影響，所以供給吃力，而且由于采購相對集中，PCB供應(yīng)不暢的現(xiàn)象，還波及到了臺灣島內(nèi)的后段模組產(chǎn)能釋放。
中國國內(nèi)的京東方，其模組產(chǎn)能主要配套在面板廠附近，而武漢10.5代線剛開始試車，影響甚微。合肥的面板產(chǎn)能和模組產(chǎn)能基本上已經(jīng)恢復(fù)產(chǎn)能，影響也不大。如果說有影響的話，京東方蘇州的模組產(chǎn)能和西部成都與重慶的產(chǎn)能會受些影響，其中西部成都和重慶復(fù)工較慢一些，但影響的更多是筆電面板產(chǎn)能。蘇州模組廠的復(fù)工狀況也可以，受影響的原因仍然是PCB的供應(yīng)不到位。
京東方合肥、北京和福州的電視面板與模組產(chǎn)能都恢復(fù)的較好，組織生產(chǎn)也基本上不受疫情的影響。
再看下TCL科技，TCL科技的電視面板主要集中在深圳，模組產(chǎn)能也集中在深圳、惠州和印度，在電視面板上，TCL科技也基本上沒有受到疫情太大的影響。業(yè)內(nèi)關(guān)注TCL科技，就要是TCL武漢華星的產(chǎn)能，這部分產(chǎn)能主要面對手機(jī)市場，受影響的部分也主要是模組部分，在疫情警報(bào)沒有解除之前，上游材料采購和下游面板模組加工產(chǎn)能，都有受疫情影響。
由于電視模組生產(chǎn)需要的人力相對比面板廠要多一些，所以電視模組廠的復(fù)工狀況與上游原材料供應(yīng)狀況，現(xiàn)在都是比較不明朗的狀態(tài)。目前行業(yè)漲價(jià)的部分，也主要是針對電視液晶模組，而電視面板部分，反而因?yàn)橐患径纫咔樵驇齑嬗型{(diào)整到原來減產(chǎn)前的水平，漲價(jià)一波后，后續(xù)動能并不太大。
基于目前這種狀況，現(xiàn)在是下游電視整機(jī)經(jīng)銷商的庫存開始告急，特別是海外經(jīng)銷商的庫存。而電視整機(jī)廠商則受面板模組廠的情況，生產(chǎn)處于不穩(wěn)定狀態(tài)，復(fù)工也不積極。
行業(yè)預(yù)計(jì)疫情在海外的控制狀況，要到二季度末才能得到真正的緩解，到時(shí)目前的幾大疫情中心有望解除隔離，又沒有新的疫情中心出現(xiàn)，那么整個上半年就一個中國國內(nèi)的五一黃金周和西方的復(fù)活節(jié)行情會受影響，但這些缺口都有可能會在下半年通過市場消費(fèi)壓力釋放給補(bǔ)回來。
如果海外疫情持續(xù)到第三季度中才結(jié)束，把全球的暑假行情給錯過的話，那么損失就會比較低大，如果那樣的話，保守估計(jì)全球的電視產(chǎn)業(yè)將萎縮16%~19%左右。
從目前的狀況來看，由于中國對疫情控制的采取了保守的強(qiáng)制隔離手段，反而有望最快走出疫情陰影的影響。因此在幾大經(jīng)濟(jì)體的產(chǎn)能保障體系中，中國國內(nèi)的產(chǎn)能，或?qū)⒊蔀槿虍a(chǎn)能輸出的最后避風(fēng)港。而京東方和TCL科技則將受益此次行情，穩(wěn)固電視面板的產(chǎn)能輸出外，還將繼續(xù)擴(kuò)大其電視模組配套產(chǎn)能，導(dǎo)致營收業(yè)績加速成長。
01月07日 18:14
